Анализ ликвидности баланса и платежеспособности предприятия

Автор работы: Пользователь скрыл имя, 23 Января 2011 в 19:28, курсовая работа

Описание работы

Баланс (французское balance – весы) – система показателей, сгруппированных в сводную ведомость в виде двусторонней таблицы, отображающую наличие хозяйственных средств и источников их формирования в денежной оценке на определенную дату. Сущность бухгалтерского баланса проявляется в его назначении. С одной стороны, он является частью метода бухгалтерского учета. С другой стороны, бухгалтерский баланс - одна из форм периодической и годовой отчетности.

Содержание работы

Введение
1 Теоретические и методологические основы оценки ликвидности баланса (платежеспособности) предприятия
2 Организационно-экономическая характеристика предприятия
2.1 Общие сведения
2.2 Учетная политика и бухгалтерская отчетность
3 Анализ ликвидности баланса и платежеспособности предприятия
3.1 Оценка финансовой устойчивости предприятия как основы его платежеспособности
3.2 Состав и структура активов по степени ликвидности. Расчет платежного излишка (недостатка) текущих активов
3.3 Основные показатели ликвидности
3.4 Методы уточнения основных показателей ликвидности
3.5 Рейтинговая оценка предприятия по уровню финансового
рынка
3.6 Прогнозирование платежеспособности и пути ее улучшения
Заключение
Библиографический список источников информации

Файлы: 1 файл

курсовая.doc

— 277.00 Кб (Скачать файл)

    Напротив, финансовое состояние в плане  платежеспособности может быть весьма изменчивым, причем со дня на день: еще вчера предприятие было платежеспособным, однако сегодня ситуация кардинально изменилась - пришло время расплатиться с очередным кредитором, а у предприятия нет денег на счете, поскольку не поступил своевременно платеж за поставленную ранее продукцию. Иными словами, оно стало неплатежеспособным из-за финансовой недисциплинированности своих дебиторов. Если задержка с поступлением платежа носит краткосрочный или случайный характер, то ситуация в плане платежеспособности может вскоре измениться в лучшую сторону, однако не исключены и другие, менее благоприятные варианты. Такие пиковые ситуации особенно часто имеют место в коммерческих организациях, по каким-либо причинам не поддерживающих в достаточном объеме страхового запаса денежных средств на расчетном счете.

    Оценка  ликвидности и платежеспособности может быть выполнена с определенной степенью точности. В частности, в  рамках экспресс-анализа платежеспособности обращают внимание на статьи, характеризующие  наличные деньги в кассе и на расчетных счетах в банке. Это и понятно: они выражают совокупность наличных денежных средств, т.е. имущества, которое имеет абсолютную ценность, в отличие от любого иного имущества, имеющего ценность лишь относительную. Эти ресурсы наиболее мобильны, они могут быть включены в финансово-хозяйственную деятельность в любой момент, тогда как другие виды активов нередко могут включаться лишь с определенным временным лагом. Искусство финансового управления как раз и состоит в том, чтобы держать на счетах лишь минимально необходимую сумму средств, а остальную часть, которая может понадобиться для текущей оперативной деятельности, - в быстро реализуемых активах.

    Таким образом, для экспресс-оценки финансового  состояния предприятия чем значительнее размер денежных средств на расчетном счете, тем с большей вероятностью можно утверждать, что оно располагает достаточными средствами для текущих расчетов и платежей. Вместе с тем наличие незначительных остатков на расчетном счете вовсе не означает, что предприятие неплатежеспособно, - средства могут поступить на расчетный счет в течение ближайших дней, некоторые виды активов при необходимости легко превращаются в денежную наличность и пр.

    Признаком, свидетельствующим об ухудшении  ликвидности, является увеличение иммобилизации  собственных оборотных средств, проявляющееся в появлении (увеличении) неликвидов, просроченной дебиторской задолженности, векселей полученных просроченных и др. О некоторых подобных «активах» и их относительной значимости можно судить по наличию и динамике одноименных статей в отчетности.

    О неплатежеспособности свидетельствует, как правило, наличие других «больных» статей в отчетности («Убытки», «Кредиты и займы, не погашенные в срок», «Просроченная кредиторская задолженность», «Векселя выданные просроченные»). Следует отметить, что последнее утверждение верно не всегда. Приведем две наиболее характерные причины. Во-первых, фирмы-монополисты могут сознательно идти на нестрогое соблюдение контрактов со своими поставщиками и подрядчиками (логика здесь проста: не будете следовать нашим правилам игры, мы найдем вам замену). Именно такая ситуация сложилась в настоящее время в отношениях крупных универмагов и предприятий, поставляющих им товары, - универмаги нередко не соблюдают сроки уплаты за поставленные товары. Во-вторых, в условиях инфляции непродуманно составленный договор на предоставление кратко или долгосрочной ссуды может вызвать искушение нарушить его и уплачивать штрафы обесценивающимися деньгами.

    Неплатежеспособность  может быть как случайной, временной, так и длительной, хронической. Ее причины: недостаточная обеспеченность финансовыми ресурсами, невыполнение плана реализации продукции, нерациональная структура оборотных средств, несвоевременное поступление платежей от контрагентов и др.

    Ликвидность и платежеспособность могут оцениваться с помощью ряда абсолютных и относительных показателей.

    На  рисунке 1 показана блок – схема, отражающая взаимосвязь между платежеспособностью, ликвидностью предприятия и ликвидностью баланса, которую можно сравнить с многоэтажным зданием, где все этажи равнозначны, но второй этаж нельзя возвести без первого, а третий без второго и первого. Если рухнет первый, то и все остальные развалятся. Следовательно, ликвидность баланса является основой (фундаментом) платежеспособности и ликвидности предприятия. Иными словами, ликвидность – это способ поддержания платежеспособности. Но в то же время, если предприятие имеет высокий имидж и постоянно является платежеспособным, то ему легче поддерживать свою ликвидность. 

    

    Рисунок 1. Взаимосвязь между показателями ликвидности и платежеспособности предприятия. 

    2 ОРГАНИЗАЦИОННО-ЭКОНОМИЧЕСКАЯ  ХАРАКТЕРИСТИКА ПРЕДПРИЯТИЯ 

    2.1 Общие сведения

    Полное  название ОАО «КМЗ 1 мая» - Открытое акционерное общество «Кировский машиностроительный завод имени 1 мая».

    Форма собственности – частная. ОАО  создан путем преобразования арендного  предприятия «Кировский машиностроительный завод имени 1 мая» и является его  правопреемником.

    Юридический адрес: РФ, г. Киров (обл.), ул. Р. Люксембург, д. 100, 610005.

    Основные  виды деятельности:

  1. Производство, реализация, сервисное обслуживание путевых машин, кранов на железнодорожном ходу и другой машиностроительной продукции;
  2. Производство товаров народного потребления;
  3. Оказание платных услуг населению;
  4. Товарно-закупочная, посредническая, коммерческая деятельность;
  5. Общественное питание;
  6. Промышленное и жилищное строительство;
  7. Внешнеэкономическая деятельность, операции по экспорту и импорту;
  8. Производство научно-технической продукции;
  9. Медицинская деятельность и др.

    Организационно-производственная структура и схема управления предприятием, структура бухгалтерской службы приведены в приложении 1.

    Краткая историческая справка

    В 1885 году был открыт кирпичный завод, продукция которого шла на строительство Пермь-Котласской ж/д, который в 1899 году был преобразован в Вятские главные ж/д мастерские, а в 1929 – в Вятский машиностроительный завод.

    Во  время Великой Отечественной  войны на территорию завода были эвакуированы несколько подобных заводов со всей территории СССР, выпускалась продукция военного назначения.

    До 1990-х годов завод занимался  выпуском кранов и другой машиностроительной продукции, им производилась застройка  Октябрьского проспекта. В 1992 году он был  преобразован в АО.

    В настоящее время на балансе завода 69 жилых домов, в которых проживают около 5500 человек, загородный ДОЛ «Весна», турклуб «Горизонт», футбольная команда «Машиностроитель», детский сад №100, сеть магазинов ОРС и др.

    Сейчас  на заводе осуществляется разработка и освоение кранов грузоподъемностью более 100 т, ежегодно имеется полный портфель заказов. Клиентами и заказчиками КМЗ являются не только предприятия по всей России, но и по всему миру: Европа (Германия, Англия, Финляндия, Эстония, Турция и др.), Египет, Нигерия, США, Куба и многие другие. 

    Тяжелое машиностроение является ведущей отраслью всей промышленности, ее "сердцевиной". По экспорту машиностроение занимает 2-ое место после ТЭК. Эта отрасль  дает 12 % экспорта России. Машиностроительный комплекс занимает первое место по выпуску валовой продукции, второе место по основным фондам (25 %) и первое место по промышленному персоналу (42 %). Он обеспечивает научно-технический прогресс и перестройку экономики всей страны, поэтому его отрасли развиваются ускоренными темпами, а их число непрерывно растет. На долю тяжелого машиностроения приходится около 60% продукции от всего машиностроительного комплекса.

    К основным районам и центрам тяжелого машиностроения относятся:

    - Уральский экономический район (завод "Уралмаш" в Екатеринбурге, сюда относится КМЗ «1 мая»);

    - Сибирь (производство металлургического и горного оборудования в городах Иркутск, Красноярск, производство турбин в г. Новосибирске);

    - Санкт-Петербург — исторически сложившийся центр тяжелого машиностроения (завод "Электросила", выпускающий турбогенераторы);

    - новые центры, связанные с производством атомных реакторов — завод "Атоммаш" в г. Волгодонске.

    По мнению ряда экспертов, сегодня в сегменте отечественного тяжелого машиностроения сложилось критическое положение. В результате факторов переходного периода (кризиса 90-х годов, издержек приватизации, смены собственников) было допущено существенное снижение конкурентоспособности, угрожающе растет доля импорта оборудования.

    Проведенные оценки показывают, что на поддержание конкурентоспособности отрасли (возрождение инжиниринговой базы и модернизацию производственных мощностей) необходимо ежегодно на протяжении 4-5 лет вкладывать около 120 млрд. рублей. Акционеры национальных компаний тяжелого машиностроения понимают свою ответственность и готовы осуществлять инвестиции в подъем отрасли.  

    2.2 Учетная политика и бухгалтерская отчетность

    Бухгалтерский учет осуществляется бухгалтерией, ответственность за его организацию несет главный бухгалтер. На предприятии применяется децентрализованная форма бухгалтерского учета – централизованная бухгалтерия, а также отдельные бухгалтерии в отдельных подразделениях (ЖКО, детские учреждения, комбинат питания). На предприятии организована журнально-ордерная форма  бухгалтерского учета, частично автоматизированная с помощью программы 1С.Предприятие.

    На  КМЗ 1 мая ежемесячно  производится сдача бухгалтерской отчетности в следующем порядке:

    1-2 числа – Журнал-ордер №1

    2-3 - Журналы-ордера №2, 3, 4

    2-5 - Журналы-ордера №12, 13

    6 - Журнал-ордер №7

    10 - Журнал-ордер №5, 6, 8, ведомость №8

    13-15 – сдача балансов ЖКО, комбината  питания 

    14 - Журнал-ордер №8, 9, 11, 15

    15 - Журналы-ордера №10, 10/1, 16 (по секторам, сводно-балансовый сектор)

    16 – разноска в Главную книгу

    19 – заполнение сводного баланса

    20 – сдача сводного баланса главному  бухгалтеру

    Кроме того, подготовительным этапом для  составления отчетности является проведение инвентаризации.

    После инвентаризации непосредственно принимаются  за составление годовой бухгалтерской  отчетности. Ее состав на КМЗ 1 мая:

    - формы 1 «Бухгалтерский баланс», 2 «Отчет о прибылях и убытках», 3 «Отчет об изменении капитала», 4 «Отчет о движении денежных  средств», 5 «Приложение к бухгалтерскому  балансу»

    - налоговая декларация по налогу  на прибыль

    - налоговая декларация на имущество организации

    - налоговая декларация по транспортному  налогу

    - сведения о затратах на производство  и реализацию продукции (работ,  услуг) форма № 5-3

    - справка об использовании фонда  распределения прибыли в обращении, 

фонда распределения прибыли в использовании

    - перечень предприятий-дебиторов  (кредиторов)

    - приложение к балансу «Список  организаций, арендующих производственные  и торговые площади»

    - форма №11 «Сведения о наличии  и движении основных фондов (средств)  и других нефинансовых активов»

    - аудиторское заключение.

    Для составления пояснительной записки  по основной деятельности существует следующий график предоставления материалов к ней (отчеты):

Информация о работе Анализ ликвидности баланса и платежеспособности предприятия