Анализ финансового состояния предприятия

Автор работы: Пользователь скрыл имя, 21 Сентября 2011 в 16:24, контрольная работа

Описание работы

Состав и размещение имущества предприятия в стоимостном выражении и источников его образования на отчетную дату характеризуют имущественное и финансовое состояние предприятия. Финансовое состояние предприятия определяется его способностью финансировать свою деятельность за счет имеющихся в его распоряжении собственных, заемных и привлеченных средств, умелого их размещения и эффективности использования.

Скачать архив (60.38 Кб) Сколько стоит заказать работу?
Файлы: 1 файл

РАЗДЕЛ 2.doc

— 241.50 Кб (Скачать файл)

      Далее более детально проведем анализ собственных  и заемных средств предприятия (таблица 18). 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

Таблица 18

Динамика  состава и структуры собственного и заемного капитала

Показатель На начало года На конец года Изменение, (+,-) Структура, %
на  начало года на конец года изменение, (+,-)
1. Уставный капитал 202,5 202,5 0 0,06 0,07 0,01
2. Добавочный капитал 256 806 235 465 -21 341 81,4 75,68 -5,70
3. Резервный капитал 50,5 50,5 0 0,02 0,02 0
4. Целевое финансирование и поступление 3 782 8 279 4 497 1,2 2,7 1,5
5. Фонды социальной сферы 48 728 56 977 8 249 15,4 18,3 2,9
6.Нераспределенная прибыль/убыток отчетного года 6 000 10 157 4 157 1,9 3,3 1,4
Итого собственный капитал 315 569 311 131 -4 438 68,8 78,6 9,8
1. Долгосрочные обязательства 1 000 1 200 200 0,7 0,84 0,14
- займы и кредиты 1 000 1 200 200 0,7 0,84 0,14
2. Краткосрочные обязательства 141 942 83 625 -58 317 99,3 98,59 -0,72
- займы и кредиты 2 000 0 -2 000 1,4 0 -1,4
- кредиторская задолженность 134 095 80 525 -53 570 94,5 96,3 1,8
Итого заемный капитал 142 942 84 825 -58 117 31,2 21,4 -9,8
Всего 458 511 395 956 -62 555 100 100 0
Коэффициент соотношения заемного и собственного капитала 0,45 0,27 -0,18 х х х
 

Вывод: произошло снижение краткосрочных обязательств на 62555 тыс. руб., это можно объяснить отсутствием займов и снижением кредисторской задолженности на 53570 тыс. руб.

     Далее проведем расчет чистых активов. Показатель чистых активов определяется как разница между суммой активов, принимаемых к расчету чистых активов, и суммой обязательств, принимаемых к расчету чистых активов. Величина чистых активов (ЧА) организации по существу равняется реальному собственному капиталу. Его динамика и абсолютное значение характеризует устойчивость финансового состояния предприятия.

     Эффективность использования активов организации  характеризует коэффициент рентабельности чистых активов.

, 

     где П – прибыль от реализации продукции;

           ЧА – частые активы.

Таблица 19

Расчет чистых активов

Показатель На начало года На конец  года Изменение, (+,-)
1 2 3 4
1. Нематериальные активы 132 368 236
2. Основные средства 264 480 264 604 124
3. Незавершенное строительство 65 937 69 812 3 875
4. Долгосрочные финансовые вложения 6 958 952
5. Прочие внеоборотные активы 1 658 2 192 534
6. Запасы 85 845 30 435 -55 410
7. Дебиторская задолженность 20 830 16 146 -4 684
8. Денежные средства 7 076 10 341 3 265
9. Прочие оборотные активы 0 0 0
10. Итого активов для расчета  ЧА (п.1¸п.9) 445 964 394 856 -51 108
11. Целевое финансирование 3 782 8 279 4 497
12. Долгосрочные заемные средства 1 000 1 200 200
13. Краткосрочные заемные средства 2 000 0 -2 000
14. Кредиторская задолженность 134 095 80 525 -53 570
15. Расчеты по дивидендам 5 847 3 100 -2 747
 
16. Резервы предстоящих расходов  и платежей 0 0 0
17. Прочие пассивы 0 0 0
18. Итого пассивов для расчета  ЧА  146 724 93 104 -53 620
(п.11¸п.17)      
19. Чистые активы (п.10-п.18) 299 240 301 752 2 512
20. Прибыль от реализации (ф. № 2 стр. 050) 18 658 16 117 -2 541
21. Рентабельность ЧА 6,24 5,34 -0,89
 

     Вывод: На конец учетного года рентабельность частых активов снизилась на 0,89, это могло быть вызвано снижением прибыли от реализации продукции, снижением активов и пассивов.

Таблица 20

Расчет  чистых оборотных активов

Показатель На начало года На конец  года Изменение, (+,-)
1 2 3 4
1. Оборотные активы 126 298 58 022 -68 276
2. НДС по приобретенным ценностям 12 055 787 -11 268
3. Задолженность участником по  взносам в уставный капитал 0 0 0
4. Собственные акции, выкупленные  у акционеров 0 0 0
5. Непокрытый убыток прошлых лет 0 0 0
6. Непокрытый убыток отчетного  года 0 0 0
7. Краткосрочные кредиты и займы 2 000 0 -2 000
8. Кредиторская задолженность 134 095 80 525 -53 570
9. Задолженность участникам по выплате доходов 5 847 3 100 -2 747
10. Прочие краткосрочные обязательства 0 0 0
11. Чистые оборотные активы (п.1–(п.2¸п.10)) -27 699 -26 390 1 309

     Вывод: Чистых оборотных активов у предприятия на начало года не было, на конец года ни чего не изменилось.

Таблица 21

Показатели  деловой активности и рентабельности

Показатель На начало года На конец  года Изменение, (+,-)
1 2 3 4
Коэффициенты  оборачиваемости
1. Коэффициент оборачиваемости активов 1,03 0,28 -0,75
2. Коэффициент оборачиваемости оборотных активов 3,75 1,94 -1,81
3. Коэффициент оборачиваемости чистых  активов 1,58 0,37 -1,21
4. Коэффициент оборачиваемости заемного капитала 3,31 1,33 -1,99
5. Коэффициент оборачиваемости собственного капитала 1,50 0,36 -1,14
6. Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности 3,53 1,40 -2,13
7. Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности 22,74 6,98 -15,76
8. Коэффициент оборачиваемости запасов 5,52 3,70 -1,82
Показатели  рентабельности
1. Рентабельность продаж 3,94 14,30 10,36
2. Рентабельность затрат на продукцию 5,97 23,39 17,43
3. Рентабельность активов 4,07 4,07 0,00
4. Рентабельность чистых активов 6,24 5,34 -0,89
5. Рентабельность собственного капитала 5,91 5,18 -0,73
6. Рентабельность заемного капитала 13,05 19,00 5,95
 

     Коэффициент оборачиваемости (скорость обращения  активов). Характеризует интенсивность  использования всех имеющихся ресурсов, показывая скорость оборота всех средств организации. Снижение показателя означает менее интенсивное использование активов.

     Коэффициент оборачиваемости собственного капитала с финансовой точки зрения определяет скорость оборота собственного капитала, с экономической – активность средств, принадлежащих собственникам  организации. Снижение показателя свидетельствует о снижении уровня деловой активности.

     Коэффициент оборачиваемости оборотных активов  характеризует интенсивность использования оборотных средств. Отражает скорость оборота текущих (мобильных) активов, или сколько рублей выручки приходится на рубль оборотных активов. На конец отчетного года периода произошло снижение данного показателя.

     Рентабельность  активов отражает эффективность  использования активов, показывая, сколько рублей прибыли организация  получает с каждых 100 рублей авансированных активов.

     Рентабельность  собственного капитала характеризует  эффективность использования средств, принадлежащих собственникам организации, показывая, сколько рублей прибыли организация получает с каждых 100 рублей собственных средств. На конец года произошло снижение рентабельности, что оценивается негативно.

     Сложившаяся ситуация оцениваются отрицательно, так как означают спад экономического потенциала организации.

     Финансовую  устойчивость предприятия характеризуют  следующие показатели:

     1. Коэффициент автономии (финансовой независимости)= ,              

     где СК – собственный капитал;

           А – активы.

     Нормативное значение ³0,5.

     2. Коэффициент финансовой устойчивости = ,                            

     где ДО – долгосрочные обязательства.

     Нормативное значение ³0,7.

     3. Коэффициент финансовой зависимости  = ,                                      

Информация о работе Анализ финансового состояния предприятия