Аналитические возможности бухгалтерского баланса

      Анализ  имущественного и финансового состояния может выполняться с той или иной степенью детализации в зависимости от имеющегося информационного обеспечения, степени владения методиками анализа, временного параметра, наличия технических средств для выполнения расчетов и т.п. В основу данного анализа заложено понятие экономического потенциала коммерческой организации и его изменения с течением времени. Экономический потенциал -  способность предприятия достигать поставленные перед ним цели, используя имеющиеся у него материальные, трудовые и финансовые ресурсы. (2, с. 67)

      Выделяются  две стороны экономического потенциала: имущественное положение коммерческой организации (имущественный потенциал) и ее финансовое положение (финансовый потенциал).

      Имущественный потенциал характеризуется величиной, составом и состоянием активов (прежде всего, долгосрочных), которыми владеет и распоряжается коммерческая организация для достижения своей цели. Он изменяется с течением времени за счет различных факторов, главным из которых являются достигнутые за истекший период финансовые результаты. Достаточно подробная характеристика имущественного потенциала в динамике приводится в активе баланса (форма № 1), а также в сопутствующих отчетных формах. Следует отметить, что, говоря об анализе имущественного потенциала, имеется в виду не предметно - вещностную или функциональную его характеристики (это сфера интересов не финансовых менеджеров, а линейных руководителей), а денежную оценку, позволяющую делать суждения об оптимальности, возможности и целесообразности вложения финансовых ресурсов в активы предприятия. 

2.3 Значение финансового анализа по данным бухгалтерского баланса в деятельности предприятия

      После составления очередного  бухгалтерского баланса необходимо  обязательно  рассчитывать и анализировать количественные  параметры финансового состояния предприятия.

          В  первую очередь это необходимо  для выявления признаков банкротства  предприятия и принятия правильных управленческих  решений  о будущем предприятия. Оценку вероятности банкротства можно проводить с помощью финансового анализа, так как именно он позволяет выяснить, в чем заключается конкретная «болезнь» экономики предприятия - должника и что нужно делать, чтобы от нее излечиться.

          Банкротство предприятия - новое  явление для современной                         российской  экономики, осваивающей  рыночные отношения. В дореволюционной  России существовало   более  века законодательство о  несостоятельности, но традиции применения процедуры банкротства практически утрачены. Отечественная экономика содержит немало предпосылок для банкротства или несостоятельности хозяйствующих субъектов. В настоящее время разрабатывается и совершенствуется нормативная база в этой области.

          В Российской Федерации с 1 марта 1993 г. введен в действие  Закон РФ «О несостоятельности  (банкротстве) предприятий» от 19 ноября 1992 г. № 3929-1. Согласно закону, под несостоятельностью (банкротством) предприятия понимается неспособность удовлетворять требования кредиторов по оплате товаров (работ, услуг), включая неспособность обеспечить обязательные платежи в бюджет и внебюджетные фонды в связи с превышением обязательств должника над его имуществом или в связи  с неудовлетворительной структурой баланса должника. Неудовлетворительная структура баланса - такое состояние имущества и обязательств должника, когда за счет имущества не может быть обеспечено своевременное выполнение  обязательств  перед кредиторами  в связи с недостаточной степенью ликвидности имущества должника. При этом общая стоимость  имущества может быть равна общей сумме обязательств должника или превышать его.

          В качестве основных причин  возникновения состояния банкротства  можно привести следующие:

          1. Объективные причины, создающие условия хозяйствования:

      - несовершенство финансовой, денежной, кредитной, налоговой систем, нормативной и законодательной базы реформирования экономики;

      - достаточно высокий уровень инфляции.

          2. Субъективные причины, относящиеся непосредственно к хозяйствованию:

      - неумение предусмотреть банкротство и избежать его в будущем;

      - снижение объемов продаж из-за плохого изучения спроса, отсутствия сбытовой сети, рекламы;

      - снижение объема производства;

      - снижение  качества и цены продукции;

      - приближение цен на некоторые  виды продукции к ценам на аналогичные, но более высококачественные импортные;

      - неоправданно высокие затраты;

      - низкая рентабельность продукции;

      - слишком большой цикл производства;

      - большие долги, взаимные неплатежи.

          В качестве первых сигналов  надвигающегося  банкротства можно  рассматривать задержки с предоставлением  финансовой отчетности, так как  они возможно свидетельствуют  о работе финансовых служб,  а также резкие изменения в структуре баланса и отчета о финансовых результатах.

          Решения о несостоятельности  (банкротстве) предприятий принимаются:

      - в добровольном порядке самим предприятием:

      - по заключению арбитражного суда;

      Структура баланса предприятия  признается неудовлетворительной, а предприятие  - неплатежеспособным, если выполняется одно из следующих условий:

        1. Коэффициент текущей ликвидности на конец отчетного периода имеет значение менее 2;

         2. Коэффициент обеспеченности собственными средствами – менее 0,1.

         Признание предприятия неплатежеспособным не означает признания его несостоятельным, не влечет за собой наступления гражданско-правовой ответственности собственника. Это лишь зафиксированное органом ФУДК состояние финансовой неустойчивости, направленное на обеспечение оперативного контроля за финансовым положением предприятия и заблаговременного осуществления мер по предупреждению несостоятельности.

      Следует отметить, что, говоря об анализе имущественного потенциала, имеется в виду не предметно - вещностную или функциональную его характеристики (это сфера интересов не финансовых менеджеров, а линейных руководителей), а денежную оценку, позволяющую делать суждения об оптимальности, возможности и целесообразности вложения финансовых ресурсов в активы предприятия. 

2.4 Анализ бухгалтерского баланса предприятия 

          Для  общей  оценки  финансового   состояния  предприятия  составляют  уплотненный  баланс,  в   котором  объединяют  в  группы  однородные  статьи.  При  этом  сокращается  число  статей  баланса,  что  повышает  его  наглядность  и  позволяет  сравнивать  с  балансами  других  предприятий.

         Уплотненный  баланс  можно   выполнять  различными  способами. Допустимо  объединение  статей  различных  разделов.

                                                                                      Таблица 1.

Уплотненный  баланс

 

      Предварительную  оценку  финансового  состояния   предприятия  можно  сделать на  основе  выявления «больных» статей  баланса,  которые можно условно подразделить  на  две группы:

          свидетельствующие  о  крайне  неудовлетворительной  работе  предприятия  в  отчетном  периоде  и  сложившемся  в  результате  этого  плохом  финансовом  положении: «Непокрытые  убытки  прошлых  лет»,  «Убытки  отчетного  периода»;

         свидетельствующие  об  определенных  недостатках  в  работе  предприятия,  которые  могут  быть  выявлены  по  данным  аналитического  учета: «Дебиторская  задолженность»,  «Прочие  оборотные  активы»,  «Кредиторская  задолженность» (просроченная).

         Из  (табл. 1)  видно,  что данное  предприятие испытывало  финансовые  трудности в 2006 году,  так как на  01.01.06 г.  убытки  предприятия составили 44,8 тыс. руб.  и  на  01.01.07 г. - 45 тыс. руб.  К концу 2007 года  предприятие улучшило  финансовое  положение,  сумма  финансовых  ресурсов,  находящихся  в  распоряжении предприятия,  увеличилась за 2  года на  951,6 тыс.руб.  или  на  633,6%   и  составила  1101,8 тыс. руб.

      Затем  проводится  оценка  изменения  валюты  баланса  за  анализируемый  период.

      150,2 – 44,8 (убытки) = 105,4 тыс. руб.  - итог  валюты баланса  на 01.01.06 г.         

      181,8 – 45,0 (убытки) = 136,8 тыс. руб. –  итог  валюты  баланса  на 01.01.07г.

          1101,8 тыс. руб. – итог  валюты  баланса на 01.01.2008г.                                                                        

      Сравнение  итогов  валюты  баланса  за  анализируемый  период:

      136,8 – 105,4 = 31,4 тыс. руб.  - изменение   валюты  баланса  за 2006 г. 

      1101,8 – 136,8 = 965,0 тыс. руб. – изменение  валюты баланса за 2007г.

      1101,8 – 105,4 = 996,4 тыс. руб. – изменение  валюты баланса за 2 года.  Увеличение  валюты  баланса  за  2006 год на  31,4 тыс. руб.  и за  20087 г.  на  965,0  тыс. руб.  свидетельствует о росте производственных  возможностей  предприятия  и заслуживает положительной оценки.

       Горизонтальный  анализ  заключается в построении  одной  или нескольких  аналитических  таблиц,  в которых  абсолютные  балансовые  показатели  дополняются  относительными  темпами  роста (снижения). Обычно берут базисные темпы роста за несколько  периодов (лучше  квартально). Один из вариантов  горизонтального  анализа  приведен  в  (табл.  2). 

                                                                                        Таблица 2.

Горизонтальный  анализ  баланса