Товарные биржи, их функции и роль в экономике страны

  СОДЕРЖАНИЕ  

1. Введение (роль биржи в экономике страны) ______________ 2
2. Товарные биржи: функции, принципы, структура__________ 4           
3. Функции товарной  биржи______________________________6                                                               
4. Виды товарных бирж_________________________________ 12                                                                        
5. Принципы работы товарных бирж______________________ 16 
6. Биржевые сделки на товарной бирже____________________ 19                                               
7. Заключение_________________________________________  26                                                                                                          
8. Список литературы___________________________________ 28                                                                                                                

  ВВЕДЕНИЕ   

  Переход России к рыночной экономике создал необходимость в выработке принципиально новых, рыночных форм хозяйствования и управления. Система директивного снабжения, олицетворявшая в плановой социалистической экономике нормальную сферу обращения, к 1990 г. стала не пригодна для дальнейшего применения. На освобождающуюся экономическую нишу нацелились многочисленные торговые и посреднические организации, ставшие к тому времени представителями альтернативной экономики. Огромные диспропорции, накопившиеся в народном хозяйстве, тотальный дефицит товаров, ослабление контроля над расходованием средств госпредприятий позволяли новоиспеченным коммерсантам получать баснословные сверхприбыли. Понятно, что свободная торгово-посредническая деятельность встретила в обществе крайне негативное к себе отношение. Преодолеть стереотипы общественного сознания, опиравшиеся на устойчивые штампы, оказалось, возможно, с помощью организации нового разветвленного механизма натурообменных операций, что, в свою очередь, повлекло за собой возрождение в России биржевого движения товарной биржи.

  Биржа в классическом понимании - это, прежде всего, форма организации оптовой  торговли, отличная от торговых фирм, торговых домов, а также - ярмарок и аукционов. Важная особенность биржи заключается  в том, что она представляет собой  объединение  многочисленных независимых  торговцев и посредников, организовавшихся для удобства ведения торговой деятельности. Биржа предполагает организацию периодических торговых сессий (торгов) в определенное время, в определенном месте, по заранее установленным правилам.

  Современные товарные биржи в странах с развитой рыночной инфраструктурой - сложный инструмент регулирования и самонастройки экономики. Предметом торговли на таких биржах является не только товар, но в большей степени срочный контракт на него, а основной целью операций - получение прибыли от ценовых колебаний контрактов (спекуляция), а также снижение риска ценовых колебаний на рынке реального товара посредством срочных контрактов (хеджирование).

  Товарная  биржа - в сущности, всего лишь один из вспомогательных институтов сферы  обращения, который в странах  с развитой рыночной экономикой обслуживает  преимущественно посреднические и  торгующие организации. В России же вначале 90-ых гг. биржа стала олицетворением и наиболее признанной формой функционирования свободного рынка. Становление и последующая эволюция отечественного биржевого движения происходила таким образом, что российские биржи превратились в оригинальные рыночные институты, не имеющие полных аналогов в современной мировой практике.

  Специфика российской экономики на этапе перехода к общепризнанным рыночным формам хозяйствования изначально не обеспечила товарным биржам нормальных условий функционирования. Пережив короткий период "бума", российское биржевое движение встретило мощные препятствия для своего дальнейшего развития. Эти препятствия состояли, прежде всего, в отсутствии со стороны государства должной нормативно-правовой поддержки, способной обеспечить жизнеспособность товарной биржи. Кроме того, биржевое движение в России, зародившись в самом начале рыночных преобразований, было вынуждено опираться на крайне разрегулированную финансовую систему, которая, в свою очередь, нуждалась в коренных реформах. В условиях высокой инфляции, интенсивного падения курса российского рубля на внутреннем рынке, отсутствия эффективных финансовых инструментов и соответствующей правовой защиты биржевая торговля товарами довольно быстро пришла в упадок.

  Тем не менее, именно на товарных биржах начала 90-ых гг. были заложены основы современного российского биржевого движения, позволившие государству в последующие  годы провести структурные преобразования в валютно-финансовой сфере и  обеспечить развитие финансового рынка. Биржевое движение способствовало замедлению инфляции, укреплению российского рубля  на внутреннем рынке, усилению регулирующей роли государства в сфере финансов. Закономерно, что в ходе этих процессов  ряд товарных бирж переориентировались  на торговлю финансовыми инструментами, обретя, таким образом, свое новое  назначение в развивающейся российской экономике. В свою очередь, развитие финансового рынка в целом, а  также его относительная стабильность и подконтрольность государству, достигнутые  за последнее время, должны способствовать восстановлению в России биржевой торговли товарами. Разработка ее нормативно-правовой поддержки может производиться  на основе законодательной базы, регулирующей работу биржевого финансового рынка  и во многом оправдавшей себя за годы развития рыночных отношений в  России.

  Товарные  биржи, как показывает зарубежный опыт, включившись в процессы рыночных преобразований, способны обеспечить государству надежную основу и механизм для ценообразования на товарном рынке. Таким образом, воссоздание  биржевой торговли товарами способно усилить сложившиеся в России, за последний год предпосылки  к экономическому росту. Это обстоятельство, в основном, обусловило актуальность выбранной темы исследования. 

  ТОВАРНЫЕ  БИРЖИ: ФУНКЦИИ, ПРИНЦИПЫ, СТРУКТУРА 

    Эффективное функциониpование совpеменного pынка находится в пpямой зависимости от постоянно воспpоизводимой pыночной сpеды. Важным его элементом является pыночная  инфpастуктуpа, пpедставляющая собой систему пpедпpиятий и оpганизаций, обеспечивающих движение товаpов, услуг, денег, ценных бумаг, pабочей силы. К таким учеpеждениям пpинадлежат товаpная и фондовая биpжи.

       Биpжа - это постоянно действующий pынок массовых взаимозаменяемых товаpов (ценных бумаг,  пеpевозок), пpедполагающий свободу товаpного пpоизводства, конкуpенции и цен. Возникновение биpжевого сообщества у нас сопpяжено с необходимостью опpеделённой центpализации опеpаций обмена. Биржа в классическом понимании это:

1. место, где регулярно в одно и то же время проводят торги по определенным товарам;
2. объединение торговцев и биржевых посредников, которые сообща оплачивают расходы по организации торгов, устанавливают правила  торговли, определяют санкции за их нарушение; абсолютное большинство  бирж – это не прибыльные организации, члены биржи получают выгоду не от ее функционирования, а от своего участия в торгах.

  Биржевая торговля организуется торговцами для облегчения процесса торговли, для выработки более эффективного механизма и впоследствии, хеджирования (защита, страховка от неблагоприятного изменения цен).

1. биржевая деятельность концентрируется в местах производства и потребления товаров;
2. ведется по специфическим видам товаров (так называемым, биржевым товарам);
3. крупными партиями;
4. ведется в отсутствии товара по образцам, описаниям;
5. ведется контрактами и договорами на их поставку в будущем и правом на заключение таких договоров в будущем;
6. проводится регулярно, учитывается концентрация спроса и предложения, а также покупателей и продавцов;
7. отличается гласностью торгов, все желающие могут получить информацию о заключенных сделках и ценах;
8. свободное ценообразование, цены чувствительны и очень реагируют на конъюнктуру рынка;
9. ведется биржевыми посредниками, которые могут выступать от имени производителей и потребителей товара;
10. отсутствие влияния прямого воздействия государства на процесс биржевого торга;
11. вырабатывает два стандарта: по качеству и по ценам товаров.

  Биржа - это классический институт рыночной экономики, который формирует оптовый товар. Биржа имеет:

• организационную основу;
• экономическую основу;
• юридическую основу.

    Биржа, с точки зрения организационной  основы, это хорошо оборудованное  рыночное место, предоставляемое  брокерам и дилерам, т.е. профессионалам  биржевого дела. С экономической точки зрения, это организованный в определенном месте регулярно действующий по установленным правилам оптовый рынок, на котором происходит торговля ценных бумаг, оптовая торговля по образцам и стандартам, по договорам и контрактам на их поставку в будущем, а также продажа валюты и редкоземельных металлов по ценам официально установленным на основе спроса и предложения.

    Биржа является юридическим лицом, обладающим обособленным имуществом, может быть истцом и ответчиком в суде, арбитражном государственном суде (третейском суде). 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

  ФУНКЦИИ ТОВАРНОЙ БИРЖИ  

     Биржа – организующая система, образующая  часть рыночной  структуры.  Задачи биржи  -  не снабжение экономики сырьем, капиталом, валютой, а организация, упорядочение, унификация рынков сырья, капитала и валюты. Функции биржи:

1. Организация рынка сырья с помощью биржевого механизма. Прежде всего, биржа обеспечивает спрос на сырье,  который прямо не связан с его использованием. Специфически биржевой спрос и предложение осуществляют деятели биржи - биржевые спекулянты. Биржевая торговля   обеспечивает возможность того, что при существующих ценах не будет ни дефицита, ни затоваривания. На бирже обращается не сам товар, а титул собственности на него или же контракт на поставку товара. Современная товарная биржа – это рынок контрактов на поставку товара при относительно небольших размерах его реальных поставок. Биржа, не связывая движение больших масс товаров,  выравнивает спрос и предложение;
2. Выявление и регулирование биржевых цен. Биржа участвует в выявлении и регулировании цен на все виды биржевых товаров    концентрация спроса и предложения на бирже, заключение большого количества сделок исключает влияние нерыночных факторов на цену, делают ее максимально приближенной к реальному спросу и предложению. Биржевая цена устанавливается в процессе ее котировки, которая рассматривается как наиболее важная функция биржи. Под котировкой понимают фиксирование цен на бирже в течение каждого дня ее  работы, регистрацию курса валюты или ценных бумаг, цену биржевых товаров.

    Котирование цен - это регистрация биржевых цен по биржевым правилам с их последующей публикацией. Отсюда виден еще один из компонентов организации рынка - стабилизация цен:

• колебания цены, вызванные расхождением реального спроса и реального  предложения, слабо эластичны, не погашаются немедленно, а скорее обладают кумулятивностью – способностью превращаться в резкие  колебания цены. Биржевая спекуляция является механизмом не вздувания   цен, а их стабилизации;
• важным фактором стабилизации цен является гласность заключения  сделки, публичное установление цен на начало и конец биржевого дня (биржевая котировка), ограничение дневного колебания цен пределами,  установленными биржевыми правилами. С этим связана информационная деятельность бирж. 

3. Выработка товарных стандартов, установление сортов, приемлемых   для потребителей и потому обладающих относительной ликвидностью,  регистрация марок фирм, допущенных к биржевой торговле. Последнее особенно важно. Это своего рода ценз на качество продукции, произведенной фирмой. Важной стороной деятельности биржи является стандартизация типовых  контрактов,  своего  род а установление традиций торговли.

4. По-прежнему биржи выполняют свою товаропроводящую функцию, т.е.  ту функцию, из-за которой они первоначально и возникли – покупка и продажа реального товара.
5. Стабилизируя цены на ограниченный список сырья и товаров, биржи стабилизируют и издержки на производство других, не только биржевых товаров.
6. 6. Стабилизация денежного обращения и облегчение кредита.              Биржа увеличивает емкость денежного обращения, т.к. она представляет  собой сферу максимальной ликвидности товаров. Биржа - одна из важнейших сфер приложения ссудного капитала, поскольку она предоставляет   надежное обеспечение ссуд и сводит риск к минимуму.
7. Урегулирование всевозможных споров и  разногласий между сторонами - арбитражная деятельность. В процессе биржевых торгов в силу самых разных причин (ошибка, попытка обмана и т.д.) возможны случаи возникновения спорных ситуаций между участниками биржевой торговли, которые по своему характеру могут быть разрешены непосредственно только на бирже и ее соответствующим нейтральным органом. Обычно это третейский суд или арбитраж.
8. Формирование и функционирование мирового рынка. Современная товарная биржа в этом моменте соединяет функционирование товарной, фондовой и валютных бирж.
9. Биржевое страхование (хеджирование) участников биржевой торговли от неблагоприятных для них колебаний цен. Для этого на бирже используются специальные виды сделок и механизмы их заключения. Выполняя задачу страхования участников биржевого торга, биржа не столько организует торговлю, сколько ее обслуживает. Биржа создает условия для того, что бы покупатели и продавцы реального товара по своему желанию могли бы одновременно принимать участие в соответствующих биржевых торгах в качестве клиентов или участников. Это повышает доверие к бирже, привлекает к ней рыночных спекулянтов, увеличивая число торгующих как   непосредственно, так и через посредников.
10. Организация биржевых собраний для проведения гласных публичных торгов, а именно: